二級(jí)理財(cái)規(guī)劃師：“加息”會(huì)給我們帶來哪些變化？

　　央行此次調(diào)息的重點(diǎn)是抑制長(zhǎng)期貸款需求，長(zhǎng)期貸款利率上調(diào)幅度大于短期貸款利率上調(diào)幅度，有利于抑制長(zhǎng)期貸款需求和固定資產(chǎn)投資的過快增長(zhǎng)。個(gè)人住房貸款利率的市場(chǎng)化是此次調(diào)息的一個(gè)亮點(diǎn)，央行把商業(yè)性個(gè)人住房貸款利率的下限由貸款基準(zhǔn)利率的0.9倍擴(kuò)大為0.85倍，其他商業(yè)貸款利率下限保持0.9倍不變。商業(yè)銀行可以按照國(guó)家有關(guān)政策，根據(jù)貸款風(fēng)險(xiǎn)狀況，在下限范圍內(nèi)自主確定商業(yè)性個(gè)人住房貸款利率水平。

　　中國(guó)人民銀行決定，自2006年8月19日起上調(diào)金融機(jī)構(gòu)人民幣存貸款基準(zhǔn)利率。金融機(jī)構(gòu)一年期存款基準(zhǔn)利率上調(diào)0.27個(gè)百分點(diǎn)，由現(xiàn)行的2.25%，提高到2.52%;一年期貸款基準(zhǔn)利率上調(diào)0.27個(gè)百分點(diǎn)，由現(xiàn)行的5.85%提高到6.12%。其它各檔次存貸款基準(zhǔn)利率也相應(yīng)調(diào)整，長(zhǎng)期利率調(diào)幅大于短期利率上調(diào)幅度。

　　央行此次調(diào)息其主要目的是利用利率杠桿抑制投資和需求擴(kuò)張，遏制投資和信貸沖動(dòng)，引導(dǎo)企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)恰當(dāng)衡量信貸風(fēng)險(xiǎn)，防止貸款盲目擴(kuò)張;尤其是隨著融資渠道多元化，提高資金成本還可以廣泛調(diào)節(jié)全社會(huì)投融資行為和預(yù)期，促使各類投資主體更加趨于理性。因此上調(diào)人民幣存貸款基準(zhǔn)利率，有利于引導(dǎo)投資貨幣信貸的合理增長(zhǎng);有利于引導(dǎo)企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)恰當(dāng)?shù)睾饬匡L(fēng)險(xiǎn);有利于維護(hù)價(jià)格總水平基本穩(wěn)定;有利于優(yōu)化經(jīng)濟(jì)機(jī)構(gòu)，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式的轉(zhuǎn)變，保持國(guó)民經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)較快協(xié)調(diào)發(fā)展。

　　央行此次調(diào)息的重點(diǎn)是抑制長(zhǎng)期貸款需求，長(zhǎng)期貸款利率上調(diào)幅度大于短期貸款利率上調(diào)幅度，有利于抑制長(zhǎng)期貸款需求和固定資產(chǎn)投資的過快增長(zhǎng)。個(gè)人住房貸款利率的市場(chǎng)化是此次調(diào)息的一個(gè)亮點(diǎn)，央行把商業(yè)性個(gè)人住房貸款利率的下限由貸款基準(zhǔn)利率的0.9倍擴(kuò)大為0.85倍，其他商業(yè)貸款利率下限保持0.9倍不變。商業(yè)銀行可以按照國(guó)家有關(guān)政策，根據(jù)貸款風(fēng)險(xiǎn)狀況，在下限范圍內(nèi)自主確定商業(yè)性個(gè)人住房貸款利率水平。

　　央行調(diào)息會(huì)給老百姓的收益和投資帶來些什么影響呢?近日記者采訪了人民銀行攀枝花市中心支行、農(nóng)行、建行、工行等金融單位和機(jī)構(gòu)，有關(guān)人士對(duì)一些熱點(diǎn)問題予以了解讀。

　　存款利率上調(diào)，理性去對(duì)待

　　據(jù)央行發(fā)布的人民幣存款基準(zhǔn)利率調(diào)整表。城鄉(xiāng)居民和單位存款中活期利率不變，依然是0.72%;整存整取定期存款中，三個(gè)月利率由1.71%調(diào)整為1.80%，半年利率由2.07%調(diào)整為2.25%，二年利率由2.70%調(diào)整為3.06%，三年利率由3.24%調(diào)整為3.69%，五年利率由3.60%調(diào)整為4.14%。

　　存款利率上調(diào)在我市總體反應(yīng)比較平靜，21日是調(diào)息后各家金融機(jī)構(gòu)上班的第一天，農(nóng)行、工行沒有明顯的轉(zhuǎn)存業(yè)務(wù)增加，建行在這一天的上午轉(zhuǎn)存客戶增多，建行的工作人員給他們提供計(jì)算轉(zhuǎn)存前后利息對(duì)比的幫助，使一些人避免了盲目轉(zhuǎn)存帶來的損失，下午轉(zhuǎn)存業(yè)務(wù)減少。

　　據(jù)金融機(jī)構(gòu)測(cè)算，一年期一萬元人民幣加息后可增收27元人民幣，因此調(diào)息對(duì)存款數(shù)額小的客戶影響不大，但對(duì)于剛存入數(shù)額較大的客戶，應(yīng)該及時(shí)去辦理轉(zhuǎn)存，如果存款期已經(jīng)過半，或接近到期，去辦理轉(zhuǎn)存反而會(huì)造成收益的減少，因?yàn)槲吹狡谥〈婵顣?huì)按照活期利率計(jì)算。

　　房貸利率市場(chǎng)化，還貸需思量

　　房貸利率市場(chǎng)化的特點(diǎn)是：各商業(yè)銀行的房貸利率在央行規(guī)定的貸款下限和上限之間可以浮動(dòng)，這個(gè)浮動(dòng)利率不能低于基準(zhǔn)利率的0.85倍，也不能超過上限利率。

　　此次央行對(duì)房貸利率的調(diào)整包含了兩個(gè)方面的內(nèi)容：一是對(duì)各項(xiàng)貸款基準(zhǔn)利率都進(jìn)行了調(diào)整;六個(gè)月利率由5.40%調(diào)整為5.58%，一至三年利率由6.03%調(diào)整為6.30%，三至五年利率由6.12%調(diào)整為6.48%，五年以上年利率由6.39%調(diào)整為6.84%。

　　房貸周期較長(zhǎng)，對(duì)利率調(diào)整敏感度高。此次調(diào)整房貸的變化會(huì)給購房者帶來些什么影響呢?

　　據(jù)金融機(jī)構(gòu)測(cè)算：按等額本息償還法，貸款10萬元10年期按揭的購房者，按新的貸款基準(zhǔn)利率將每月增加22.97元，10年期限內(nèi)新